中晋系某营业点门口贴着警方通报

因涉嫌非法吸收公众存款和非法集资诈骗犯罪，百亿级理财平台中晋资产管理有限公司近日被上海警方查封，20余名核心成员机场被截获。然而，中晋的倒下绝非偶然，超高的年化收益率，金字塔式的合伙人层级，亲友和家属的卷入，借新还旧……堪称是一个现代版的“庞氏骗局”，一个披着互联网金融外衣的传销组织。

公开数据显示，截至今年2月，中晋合伙人投资总额突破340亿元，总人次超13万，60岁以上投资人就超过2万。这个“庞氏骗局”是如何发端，运作以及走向毁灭的？13万人如何卷入局中，中晋案将给金融监管带来哪些启发，北京青年报记者在上海进行了一番调查。

讲述

3月31日买“中晋一期”还得半夜取号

4月6日，上海，阴雨天。道路两旁的树上花瓣被风雨打落在地上，街头尽是打着伞的人。稍有些冷，一些衣着单薄的人缩着身子。

家住浦西的中晋的投资者徐明(化名)匆匆地赶往对岸陆家嘴的未来资产大厦。当他下了出租车走进大厦“中晋资产”所在楼层时，那里已经聚集了数十名和徐明一样的投资者。

一个小时前，上海市公安局官微发布了消息，称上海市公安局经侦总队在两天前已经查处了涉嫌非法吸收公众存款和非法集资诈骗犯罪的国太控股(集团)有限公司、中晋股权投资基金管理(上海)有限公司、上海中晋一期股权投资基金有限公司等“中晋系”相关联的公司，实际控制人徐勤等人准备出境时被公安人员在机场截获，其余20余名核心组织成员在4月5日被全部抓获。

这个消息在投资者中间炸开了锅。他们抱着一丝希望，匆忙赶往“中晋系”各个营业点，但发现无一例外均是大门紧闭。徐明说，他前后投资了将近200万元，现在只希望能够拿回本金。

徐明介绍，他的一位朋友在中晋工作，经常在微信朋友圈转发超高年化收益率的理财产品，以徐明投资的中晋一款股权基金产品(中晋合伙人)为例，其年化收益率接近20%，一推出来就引发了疯抢。为了买到“中晋一期”一款高收益理财产品，3月31日晚，数以百计的投资者半夜取号，比高峰时期的上海楼市还火爆。

中晋在4月5日发布的一则公告显示，截至2016年4月1日，中晋一期基金共募集资金52.6亿元人民币，超计划筹资2.6亿元人民币。但在4月6日下午的一场阵雨之后，徐明们的发财梦破灭了。那句在e租宝倒台之后广泛流传的话此刻在上海滩再次应验，“你想的是人家的利息，而人家看中的是你的本金。”徐明想拿回本金的愿望在此刻显得无比渺茫。

上海市公安局通报，“中晋系”公司，通过网上宣传，线下推广等方式，利用虚假业务、关联交易、虚增业绩等手段骗取投资人的信任，并以“中晋合伙人”的名义，变相承诺高额年化收益，向不特定公众大肆非法吸收资金。

公开数据显示，截至今年2月，中晋合伙人投资总额突破340亿元，总人次超13万，60岁以上投资人就超过2万。

解密

朋友圈卖力“炫富”是中晋系圈钱模式

“中晋”出事以后，一位妙龄女子手捧七八捆百元钞票的图片在网上传开，极具讽刺意味。这位妙龄女子，正是中晋的一名基金经理。

去年11月以来，这名女子先后在朋友圈发文称，她给老爸送了一套120平方米的房子、一辆奥迪Q5；买了三辆豪车——玛莎拉蒂、mini和法拉利；她还在朋友圈晒伦敦街头漫步，泰国沙滩上晒太阳；购买理财的通联支付单子铺满办公桌；在晒完公司发的成捆的现金和大量金条之后，她还不忘评论一句，“都搬不动，太重了”。

北青报试图联系这名女子，采访她现在如何看待此前的行为，但有投资者说，中晋系的很多中高层员工一夜之间消失了，根本联系不上。一名投资者说，该女子在朋友圈中展示的生活只是“工作需要”，实际上都不是真实的，只不过是通过“炫富”的方式来招揽客户和合作伙伴。

北青报记者在调查中了解到，在微信朋友圈“中招”的投资者不在少数。投资者徐明介绍，很多人跟他一样，觉得是朋友圈人推荐的，问题不大，不妨试试，结果越玩越大。而有很大一部分投资者是被其承诺的高收益吸引。

在“高收益、短期限”的诱惑下，再加上朋友圈的“信用背书”，一些人开始铤而走险。据投资者介绍，“中晋合伙人”在产品设计上期限极短，甚至短至2到3个月，承诺收益率水平差距较大，大致在8%~16%，但加上高额的返利实际收益可达20%以上。最离谱的要属“中晋合伙人”力推的永久合伙人产品，承诺收益率达40%，限量限购，且规定不得赎回本金。