何家槐常常上徐志摩家，两人既像师生、又像兄弟般无所不谈。徐志摩总是希望何家槐学好英文、多写小说，并且劝告性格内向而忧郁的何家槐广交朋友：“正当花时的青年，还不应该像花草一样的新鲜吗？”

一天，当徐志摩得知何家槐患了眼病，却因为付不起手术费而想放弃治疗时，立刻承担了全部费用，要他马上去医院，还批评了何家槐怎么可以这样不珍惜自己身体，并且一再关照他：“要住二等病房，干净些。钱不够的话，尽管打电话来。”

康复以后的何家槐，又来到徐志摩家中闲谈。徐志摩说起印度诗圣泰戈尔访华时，曾经讲了一个颇为风趣的故事，他后来几次想把这个故事写成小说，但都没能抽出时间。然后，徐志摩就将故事内容详细地说给何家槐，鼓励他去写。

何家槐花了几天的时间，精耕细作地将这篇小说写好，再次来到徐志摩家中请求帮助修改，说最大的愿望是能够发表在《新月》杂志上。徐志摩看完小说后，马上寄给了在全国创刊最早、发行量最大的文学期刊《小说月报》的主编郑振铎。这篇小说发表以后，何家槐一夜成名。

这时，上海的各家大型文艺刊物纷纷向何家槐索要稿件，使他应接不暇。于是，何家槐每天埋头写作，几年间先后出版了《竹布衫》《寒夜集》等多部短篇小说集。到1936年，由于何家槐的出色创作成就，他与郁达夫等著名作家一起加入了中国文艺家协会。