编者按：长达14个月按兵不动的社保基金，近期开始有了动作，6月份社保基金在沪市新开1个账户，总数达到了231个，而上一次社保基金开户则是在去年4月份。分析人士表示，此次在沪市开户，表明社保基金已做好充分准备，且看好大市值蓝筹品种。

　　据《证券日报》研究中心统计，从持股市值变动的情况来看，今年第二季度以来，社保基金持仓的490只股票，市值累计增长63亿元，而行业属性则显示，国防军工（45.79%）、汽车（16.15%）和非银金融（14.28%）等三类行业中社保基金持仓市值增长最快，其所持上述行业个股的市值增加16.04亿元。今日本文对上述社保基金赚钱最多的三行业进行分析解读，供投资者参考。

　　国防军工 掌握核心技术是关键

　　据《证券日报》市场研究中心数据显示，截至一季度末，社保基金共持有13只国防军工股，累计持股数量为8406.47万股，累计持股市值为12.99亿元，假设社保基金4月份以来并未对一季度持有股票进行减持，以昨日收盘价计算，最新持股市值达18.95亿元，4月份以来社保基金账面浮盈5.95亿元，增长幅度达45.79%。

　　具体来看，在社保基金持仓的13只国防军工股中，4月份以来有7只社保基金重仓股市值增长超过1000万元，它们分别为：成飞集成（33481.29万元）、航天电子（8381.20万元）、航空动力（6043.26万元）、海特高新（3023.01万元）、中国船舶（2520.04万元）、中航电子（1840.37万元）和成发科技（1500.61万元）。

　　从市场表现来看，在社保基金持仓的13只国防军工股中，4月份以来这些个股股价全部实现上涨，其中，成飞集成期间累计涨幅最高达到347.91%，而航天通信（43.99%）、海特高新（41.87%）、成发科技（35.76%）、航天电子（29.13%）和中国船舶（23.68%）等个股期间累计涨幅均超过20%。

　　对于板块的投资机会，华创证券表示，国防现代化相关公司始终是未来投资的策略重点。国家将维持航天、航空、信息安全、北斗产业链的高投入，关注掌握核心技术、高附加值的行业龙头。军工资产证券化是国家坚定不移的发展方向。坚持看好国防军工行业，2014年将是军工标的股业绩与估值双升的元年。继续推荐：海格通信、中国卫星、中航电子、航空动力、中航机电。

　　汽车 三条主线选择投资标的

　　据《证券日报》市场研究中心数据显示，截至一季度末，社保基金共持有25只汽车股，累计持股数量为36304.5万股，累计持股市值为48.58亿元，假设社保基金4月份以来并未对一季度持有股票进行减持，以昨日收盘价计算，最新持股市值达56.42亿元，4月份以来社保基金账面浮盈7.85亿元，增长幅度达16.15%。

　　具体来看，在社保基金持仓的25只汽车股中，4月份以来共有22只社保基金重仓股市值实现增长，其中，有11只

　　社保基金重仓股市值增长均超过1000万元，它们分别为：长安汽车（20309.38万元）、宇通客车（11649.54万元）、隆鑫通用（8726.05万元）、上汽集团（8534.49万元）、金龙汽车（7714.01万元）、威孚高科（6018.84万元）、信质电机（5163.12万元）、江铃汽车（4784.20万元）、华域汽车（2591.98万元）、广汽集团（2503.71万元）、均胜电子（2149.13万元）。

　　从市场表现来看，在社保基金持仓的25只汽车股中，4月份以来共有22只个股股价实现上涨，其中，信质电机、宁波华翔、长安汽车等3只个股期间累计涨幅均超过40%，分别达到46.26%、44.04%、40.8%，而江铃汽车、金龙汽车、隆鑫通用、均胜电子、松芝股份等个股期间累计涨幅也超过20%。

　　对于板块的投资机会，东方证券表示，新能源汽车扶持政策相继出台，超市场预期。新能源汽车需求提升有效拉动整个产业链需求，坚持三条主线选择投资标的：一是电池产业链角度，关注新宙邦、沧州明珠、杉杉股份、江苏国泰；二是零部件配套，关注均胜电子、松芝股份；三是获得政府和私人新能源订单整车公司，关注江淮汽车、宇通客车、比亚迪。